1938年间。本是农家女的燕投身歌唱事业，成为上海歌坛新星，与同期出道的娇与凤被誉为“三朵金花”。 燕身边追求者众，其中包括年轻富商升及其生意拍档龙。燕钟情于龙，两人共堕爱河，燕更珠胎暗结。正当燕打算把怀孕之事告诉龙之际，龙竟被揭发暗中替日本人走私军火，且因事败被公安围捕杀死。 龙死后，燕失去了依靠，更因龙被视为“汉奸”，燕不敢把二人关系公开。燕为保其歌唱事业，藉口回乡探病，消失了几个月，秘密生下了遗腹子丰。燕把丰交给老工人在乡间抚养。1942年间，战事爆发，燕与丰失散。战后，燕辗转来到香港，重遇昔日歌坛好友娇，为了生计，与娇合组歌艺团谋生，以求赚钱托人于内地到处寻子，燕也因此得以认识了娇的弟弟吉。 另一方面，丰也跟着拐子来了香港，且被卖给新界围村的一对夫妇。就在这时，丰与同村的兰相识。丰、兰青梅竹马，两小无猜。丰十五岁时，一场大火，把丰家烧毁，丰养父母更被烧死。丰为了生计，决定出市区闯一闯，自此与兰分开，辗转失去连络…… 故事开出，丰事业如日中天。时有记者爆出丰当日参加歌唱比赛时，曾报称燕是他的歌唱老师，燕正急于筹钱，心生一计，趁丰出席记招，现身与丰“师徒相认”。 兰出城找吉，吉见夜总会招请“刀锯…
